上周，北上資金先賣后買，周度凈買入74.5億元，為連續(xù)第三周凈買入。其中滬股通凈買入112.2億元，深股通凈賣出37.7億元，周內(nèi)外資對(duì)滬市的偏好明顯強(qiáng)于深市。

大金融、白酒獲加持居前

從行業(yè)的角度來(lái)看，北上資金上周對(duì)行業(yè)的加減倉(cāng)七三開，銀行以近30億元的金額被凈買入居首，食品飲料、公用事業(yè)、非銀金融獲加持超10億，電力設(shè)備、醫(yī)藥生物遭賣出較多，數(shù)額位居20億上下。

從銀行板塊來(lái)看，平安銀行及中農(nóng)工交等國(guó)有大行是外資的重點(diǎn)加倉(cāng)對(duì)象，消息面上，11月23日晚間國(guó)常會(huì)明確適時(shí)降準(zhǔn)，25日央行決定于12月5日全面降準(zhǔn)0.25個(gè)百分點(diǎn)，共計(jì)釋放長(zhǎng)期資金約5000億元。

【資料圖】

對(duì)此，中銀證券點(diǎn)評(píng)稱，降準(zhǔn)利好銀行，有利于資產(chǎn)收益提升和負(fù)債成本下降，靜態(tài)測(cè)算提升2023年盈利增速0.34個(gè)百分點(diǎn)。

另一方面，降準(zhǔn)同樣也利好非銀金融（券商）行業(yè)，中金公司表示，流動(dòng)性寬松下券商股具有階段性超額收益，板塊估值處于歷史底部，且存在一定的修復(fù)空間；中原證券也預(yù)計(jì)，行業(yè)2023年整體經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)將重拾升勢(shì)，業(yè)績(jī)高點(diǎn)有望超越2015年。

食品飲料行業(yè)中，外資的主要加倉(cāng)重點(diǎn)是在白酒板塊，中泰證券提出，白酒在食品飲料和消費(fèi)里的性價(jià)比更高，目前人流及消費(fèi)場(chǎng)景有放松跡象，消費(fèi)有望逐步回歸正常水平。當(dāng)下行業(yè)主要圍繞春節(jié)來(lái)做，整體進(jìn)度提前，預(yù)計(jì)開門紅壓力不大。

白酒、黃金龍頭受青睞居前

具體到個(gè)股來(lái)看，以瀘州老窖、貴州茅臺(tái)為代表的白酒龍頭連續(xù)第二周被外資加持居前。

紫金礦業(yè)周內(nèi)得到外資6.55億元的加持，上周美聯(lián)儲(chǔ)公布了11月貨幣政策會(huì)議紀(jì)要，其顯示大多數(shù)與會(huì)者認(rèn)為，不久可能就會(huì)來(lái)到放緩加息步伐的合適時(shí)候。消息公布后，comex黃金小幅反彈。

隆基股份上周獲外資增持4.75億元，公司對(duì)旗下硅片價(jià)格下調(diào)1.6%，有業(yè)內(nèi)分析師表示，硅片環(huán)節(jié)的降價(jià)不排除高位去庫(kù)存的因素。在此前硅料價(jià)格持續(xù)飛漲下，多家硅片企業(yè)開始囤積硅料，以降低后續(xù)成本。

但川財(cái)證券認(rèn)為，由于“1231”搶裝潮臨近，實(shí)際留給地面電站觀望時(shí)間有限，這部分裝機(jī)需求還將對(duì)上游價(jià)格形成一定支撐。

凈賣出方面，鋰電池恩捷股份則單周遭拋售超18億，公司董事長(zhǎng)和副董事長(zhǎng)被公安機(jī)關(guān)指定居所監(jiān)視居住，股價(jià)周跌逾16%；同屬鋰電池板塊的寧德時(shí)代、億緯鋰能也被減持居前。

鋰電池隔膜龍頭獲增倉(cāng)逾2%

若以增倉(cāng)比例統(tǒng)計(jì)，陸股通上周對(duì)1只個(gè)股加倉(cāng)比例超2%，增倉(cāng)比例位于1%~2%之間的個(gè)股有9只。

具體來(lái)看，星源材質(zhì)獲北上資金單周增倉(cāng)超2%，公司是全球鋰電池隔膜行業(yè)的龍頭企業(yè)之一，產(chǎn)能達(dá)16億平方米，公司競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手恩捷股份如上文出現(xiàn)暴雷。

一心堂上周被北上資金增持1.54%，公司是國(guó)內(nèi)連鎖藥店十強(qiáng)，催化方面，在即將到來(lái)的12月1日，《藥品網(wǎng)絡(luò)銷售監(jiān)督管理辦法》將正式施行。

順鑫農(nóng)業(yè)則是面臨白酒催化，公司周內(nèi)獲北上加倉(cāng)1.48%，數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)主流光瓶酒集中在15-30元、40-70元價(jià)格帶，東方證券稱，公司旗下產(chǎn)品金標(biāo)陳釀定位30-40元，未來(lái)有望卡位成長(zhǎng)，并看好疫后復(fù)蘇對(duì)旗下產(chǎn)品牛欄山陳釀的業(yè)績(jī)推動(dòng)作用。

新鋼股份上周被外資加持1.29%，消息面上，周內(nèi)央行、銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布支持房地產(chǎn)平穩(wěn)發(fā)展16條措施，民生證券認(rèn)為，目前鋼鐵基本面呈現(xiàn)弱現(xiàn)實(shí)強(qiáng)預(yù)期的局面，但隨著地產(chǎn)端金融支持不斷加碼，將提振鋼鐵長(zhǎng)期基本面預(yù)期。

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關(guān)鍵詞： 食品飲料 消息面上 個(gè)百分點(diǎn)