今日A股三大指數(shù)集體低開(kāi)，隨后震蕩走弱。截至上午收盤，滬指跌0.02%，深成指跌0.18%，創(chuàng)業(yè)板指跌0.27%。

盤面上，近40股遭集體減持，相關(guān)個(gè)股多數(shù)走低，CRO大白馬藥明康德跌逾5%，半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈中微公司超7%，帶動(dòng)半導(dǎo)體、醫(yī)藥、傳媒等AI應(yīng)用端相關(guān)板塊集體走低。

大跌之下市場(chǎng)亦有亮點(diǎn)，食品、飲料等消費(fèi)股逆勢(shì)沖高，香飄飄、麥趣爾等漲停；銀行、券商、保險(xiǎn)等大金融板塊繼續(xù)走強(qiáng)，東北證券一度2連板；鋰礦股逆勢(shì)拉升，永興材料一度漲超5%；儲(chǔ)能板塊反彈，陽(yáng)光電源漲超6%；AI賽道分化，CPO板塊走強(qiáng)，通宇通訊漲停。

(相關(guān)資料圖)

焦點(diǎn)股方面，一季報(bào)凈利潤(rùn)下滑近9成，果鏈龍頭歌爾股份一度跌停，公司回應(yīng)稱，經(jīng)營(yíng)規(guī)模仍在擴(kuò)大，靜待行業(yè)觸底反彈。

展望后市，國(guó)海證券認(rèn)為，A股賺錢效應(yīng)未能同步釋放，把握業(yè)績(jī)線或是更優(yōu)解。

熱門板塊

1、CPO板塊反彈

CPO(共封裝光學(xué))板塊震蕩反彈，通宇通訊漲停，生益電子漲超15%，劍橋科技、天孚通信、聯(lián)特科技、太辰光等跟漲。

點(diǎn)評(píng)：消息面上，劍橋科技一季報(bào)實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)7147.25萬(wàn)元，同比扭虧為盈。

2、大金融股再度走強(qiáng)

券商、銀行、保險(xiǎn)等大金融板塊繼續(xù)走強(qiáng)，東北證券2連板，東吳證券、中國(guó)人壽、中國(guó)太保、中信銀行、長(zhǎng)沙銀行等紛紛走高。

點(diǎn)評(píng)：華西證券指出，券商板塊的整體市凈率1.26倍，證券指數(shù)的PB估值在過(guò)去10年10.85%分位數(shù)。板塊估值和業(yè)績(jī)成長(zhǎng)潛力的錯(cuò)配帶來(lái)左側(cè)配置機(jī)會(huì)。

3、鋰礦股沖高

鋰礦股拉升，永興材料、中礦資源漲超5%，天齊鋰業(yè)、融捷股份、贛鋒鋰業(yè)、盛新鋰能、西藏礦業(yè)等跟漲。

點(diǎn)評(píng)：消息上，緬甸佤邦當(dāng)?shù)毓賳T稱，緬甸佤邦將從8月起暫停礦產(chǎn)資源勘探。

4、算力板塊探底回升

算力板塊探底回升，中科曙光大漲7%再創(chuàng)年內(nèi)新高，拓維信息、南凌科技、優(yōu)刻得、浪潮信息、美格智能、首都在線、海光信息等快速跟漲。

點(diǎn)評(píng)：消息面上，4月17日上午，國(guó)家超算互聯(lián)網(wǎng)工作啟動(dòng)會(huì)在天津召開(kāi)，會(huì)議發(fā)起成立了國(guó)家超算互聯(lián)網(wǎng)聯(lián)合體。

機(jī)構(gòu)觀點(diǎn)

展望后市，國(guó)海證券認(rèn)為，A股賺錢效應(yīng)未能同步釋放，把握業(yè)績(jī)線或是更優(yōu)解。

中金：短期內(nèi)高股息、低估值的國(guó)有大行有望繼續(xù)重估

中金公司指出，今年信貸連續(xù)超預(yù)期，但PPI增速下行、貸款利率低迷，似乎存在矛盾。我們認(rèn)為一季度信貸需求已出現(xiàn)恢復(fù)跡象，特別是基建、高新制造業(yè)、綠色、小微、鄉(xiāng)村振興等領(lǐng)域投放情況較好，居民按揭和消費(fèi)貸款需求也有所恢復(fù)。但由于銀行信貸投放節(jié)奏明顯前置、價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)激烈，導(dǎo)致信貸供大于求、利率下行。向前看，我們預(yù)計(jì)隨著二三季度銀行信貸擴(kuò)張節(jié)奏邊際放緩、需求繼續(xù)恢復(fù)，資金供需關(guān)系更為平衡，貸款利率有望環(huán)比企穩(wěn)，資金“空轉(zhuǎn)”現(xiàn)象也有望減少，短期內(nèi)高股息、低估值的國(guó)有大行有望繼續(xù)重估。

國(guó)海證券：賺錢效應(yīng)未能同步釋放，把握業(yè)績(jī)線或是更優(yōu)解

國(guó)海證券表示，整體來(lái)看，昨日市場(chǎng)在TMT行業(yè)調(diào)整的背景下，中字頭權(quán)重以及券商帶動(dòng)滬指創(chuàng)下了年內(nèi)新高，但市場(chǎng)賺錢效應(yīng)未能同步釋放。短期來(lái)看，資金圍繞滬指3400點(diǎn)或仍有爭(zhēng)奪，市場(chǎng)延續(xù)結(jié)構(gòu)性輪動(dòng)行情的概率較大，因此操作上不建議太過(guò)激進(jìn)，把握業(yè)績(jī)線或是更優(yōu)解。

中信證券：持續(xù)看好半導(dǎo)體行業(yè) 建議關(guān)注核心自主可控環(huán)節(jié)

中信證券指出，近期集成電路相關(guān)支持政策及舉措逐漸推出，預(yù)計(jì)市場(chǎng)期待的集成電路產(chǎn)業(yè)政策后續(xù)有望落地，布局集成電路“卡脖子”環(huán)節(jié)廠商有望核心受益。此外，國(guó)內(nèi)晶圓廠建設(shè)需求持續(xù)且剛性，預(yù)計(jì)國(guó)內(nèi)邏輯和存儲(chǔ)成熟制程將逐步實(shí)現(xiàn)正常擴(kuò)產(chǎn)。從當(dāng)下產(chǎn)業(yè)安全角度出發(fā)，建議重點(diǎn)關(guān)注半導(dǎo)體設(shè)備、零部件、材料、高端芯片等易“卡脖子”、后續(xù)有望獲得政策推動(dòng)的環(huán)節(jié)。

本文來(lái)自“騰訊自選股”，智通財(cái)經(jīng)編輯：王秋佳。

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