氫能首次被寫入2020年國民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展計(jì)劃，國內(nèi)氫能源發(fā)展便步入快車道，頭部企業(yè)相繼入場。有行業(yè)人士認(rèn)為，盡管受到新冠疫情影響，但2020年氫能投資金額仍有1600億元，市場對(duì)氫能產(chǎn)業(yè)依舊充滿信心。氫能已經(jīng)成為應(yīng)對(duì)氣候變化、建設(shè)脫碳社會(huì)的重要能源。隨著建設(shè)的加快，氫能市場前景廣闊。4月6日，在政策有力護(hù)航，巨頭相繼布局推動(dòng)下，氫能概念股全線大漲，多股以漲停報(bào)收。

巨頭布局熱度提升

巨頭布局氫能明顯加速。3月29日，中國石化發(fā)布消息稱，將把氫能作為公司新能源業(yè)務(wù)的主要方向，“十四五”期間規(guī)劃建設(shè)1000座加氫站或油氫合建站，打造“中國第一大氫能公司”。同日，長城汽車舉辦了氫能戰(zhàn)略全球發(fā)布會(huì)，在已投資20億元的基礎(chǔ)上，未來還將投入30億元到氫能領(lǐng)域研發(fā)中。3月的最后一天，光伏龍頭隆基股份旗下氫能科技公司注冊(cè)成功，公司正式入局氫能。

隨著氫能應(yīng)用技術(shù)發(fā)展逐漸成熟，以及全球應(yīng)對(duì)氣候變化壓力的持續(xù)增大，氫能產(chǎn)業(yè)的發(fā)展在世界各國備受關(guān)注，多國政府都已出臺(tái)氫能及燃料電池發(fā)展戰(zhàn)略路線圖。在國內(nèi)，氫能地位也被放在重要位置?？梢钥吹剑瑲淠墚a(chǎn)業(yè)也已成為我國能源戰(zhàn)略布局的重要組成部分。2019年，氫能被首次寫進(jìn) 《政府工作報(bào)告》，同時(shí)《關(guān)于2019年國民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展計(jì)劃執(zhí)行情況與2020年國民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展計(jì)劃草案的報(bào)告》中明確指出：制定國家氫能產(chǎn)業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略規(guī)劃;支持新能源汽車、儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)發(fā)展，推動(dòng)智能汽車創(chuàng)新發(fā)展戰(zhàn)略實(shí)施。這是氫能、儲(chǔ)能首次被寫入年度國民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展計(jì)劃，將對(duì)氫能、儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)在我國的布局產(chǎn)生積極推動(dòng)作用。緊接著，燃料電池汽車示范應(yīng)用政策的發(fā)布、新能源汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃(2021-2035)的發(fā)布以及碳達(dá)峰、碳中和目標(biāo)的設(shè)定，均為氫能產(chǎn)業(yè)及氫燃料電池汽車的發(fā)展注入了新動(dòng)力。

在政策有力護(hù)航，巨頭相繼布局推動(dòng)下，二級(jí)市場上氫能概念股集體大漲。截止4月6日收盤，厚普股份、富瑞特裝、首航高科、美錦能源等18股封死漲停板，板塊漲幅亦高達(dá)4.59%，領(lǐng)漲滬深兩市。

商業(yè)化進(jìn)程將加速

平安證券樊金璐表示，我國燃料電池汽車已進(jìn)入商業(yè)化初期。截止2020年底，我國燃料電池汽車保有量7352輛，預(yù)計(jì)2050年，氫能在我國終端能源體系中占比至少達(dá)到10%，交通運(yùn)輸領(lǐng)域用氫2458萬噸，約占該領(lǐng)域用能比例19%，燃料電池車產(chǎn)量達(dá)到520萬輛/年。

車企加速布局，行業(yè)快速發(fā)展。黃博表示，除長城汽車外，億華通也發(fā)布公告稱，擬與豐田汽車合資設(shè)立燃料電池公司;此前，現(xiàn)代汽車宣布在廣州市廣州開發(fā)區(qū)成立現(xiàn)代汽車氫燃料電池系統(tǒng)(廣州)有限公司，成為首家在華建立氫燃料電池系統(tǒng)生產(chǎn)基地的全球汽車廠商。

種種跡象顯示，越來越多的傳統(tǒng)車企重視氫燃料電池汽車的投入，疊加我國“以獎(jiǎng)代補(bǔ)”政策的支持，氫燃料電池產(chǎn)業(yè)鏈在未來將會(huì)實(shí)現(xiàn)技術(shù)突破、成本快速下降，商業(yè)化應(yīng)用進(jìn)程也將加速。

氫能是替代化石能源，實(shí)現(xiàn)碳中和的重要選擇。樊金璐建議投資者關(guān)注金能科技、東華能源。氫能煉鋼還處于研究和示范階段，建議關(guān)注頭部公司的示范進(jìn)展。氫燃料電池車輛由于能量效率高、安全性高、無排放、壽命長等優(yōu)點(diǎn)，有望逐步推廣，推薦濰柴動(dòng)力、宇通客車、長城汽車、上汽集團(tuán)。