陽光電源上半年交出了一份相當(dāng)“炸裂”的成績單。

【資料圖】

8月7日盤后，光儲龍頭陽光電源發(fā)布2023年半年度業(yè)績預(yù)告。公司預(yù)計上半年實現(xiàn)營業(yè)收入260億元~300億元，同比增長112%~144%；歸母凈利潤40億元~45億元，同比增長344%~400%。

公司表示，報告期內(nèi)，全球新能源市場保持快速增長，公司持續(xù)加大研發(fā)創(chuàng)新，堅持縱深發(fā)展，市場領(lǐng)先地位進(jìn)一步提升，光伏逆變器和儲能系統(tǒng)等核心產(chǎn)品收入同比大幅增長。同時受益于精益化運(yùn)營能力提升、海運(yùn)費下降、匯兌收益增長，帶動公司凈利潤大幅增長。

值得一提的是，這是陽光電源有史以來最好的半年報業(yè)績，不止遠(yuǎn)超同期，更是直接超過公司2022年全年歸母凈利潤(35.93億元)。公司最新市值1618.8億元，滾動市盈率34.52倍。

多只光伏設(shè)備股業(yè)績大增

實際上，不只是陽光電源，今年上半年整個光伏設(shè)備板塊的業(yè)績都比較亮眼。證券時報·數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計，在已發(fā)布半年度業(yè)績相關(guān)報告的27只申萬光伏設(shè)備個股中(凈利潤同比變動按照半年報、快報、預(yù)告區(qū)間中值選取)，22股凈利潤同比增長，占比逾八成，14股凈利潤預(yù)計翻倍。

億晶光電上半年凈利潤增幅暫居榜首。公司預(yù)計實現(xiàn)歸母凈利潤為2.8億元~3.2億元，同比增長1086%~1255%，業(yè)績增長主要系光伏組件銷量同比增長，同時受益于硅材料的價格下降，光伏電池及組件盈利水平較大增長所致。

同為逆變器廠商的上能電氣凈利潤增幅略高于陽光電源，且同樣是受益于光伏、儲能兩手齊抓。公司上半年實現(xiàn)營業(yè)收入21.77億元，同比增長416.58%；歸母凈利潤1.35億元，同比增長488.54%。

此外，歐晶科技、晶科能源、阿特斯凈利潤同比增長均超300%；清源股份、鈞達(dá)股份、高測股份凈利潤同比增長超200%。板塊市值最高的隆基綠能凈利潤同比增長41.63%。

外資持倉方面，隆基綠能獲北上資金持倉高達(dá)8.67億股；TCL中環(huán)、陽光電源、晶澳科技、晶盛機(jī)電4股獲北上資金持倉超1億股。

從相對量來看，7月以來多只光伏設(shè)備股遭外資撤離。億晶光電北上資金最新持倉較6月底大幅減少了82.88%；高測股份北上資金持倉減少了45.2%；歐晶科技、上能電氣持倉均減少20%以上。行業(yè)指數(shù)7月以來震蕩下行，累計降幅達(dá)到7.33%。

光伏賽道有望持續(xù)高景氣

根據(jù)工信部發(fā)布，2023年上半年，我國光伏產(chǎn)業(yè)總體保持平穩(wěn)向好發(fā)展態(tài)勢，產(chǎn)業(yè)鏈主要環(huán)節(jié)產(chǎn)量均實現(xiàn)高速增長。全國多晶硅、硅片、電池、組件產(chǎn)量再創(chuàng)新高，同比增長均超過65%。光伏產(chǎn)品出口總額達(dá)到289.2億美元，同比增長11.6%。

8月，行業(yè)再度迎來政策面提振。8月3日，國家發(fā)改委、財政部、能源局聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于做好可再生能源綠色電力證書全覆蓋工作促進(jìn)可再生能源電力消費的通知》。文件明確了綠證核發(fā)、交易、應(yīng)用及消費等方面問題，實現(xiàn)可再生能源綠證全覆蓋，其中包括擴(kuò)大綠證核發(fā)范圍，拓展至分布式光伏等項目。

華創(chuàng)證券表示，綠證核發(fā)實現(xiàn)全覆蓋，利好分布式光伏發(fā)展。目前行業(yè)PE分位數(shù)處于歷史低位，投資性價比凸顯。疊加硅料供應(yīng)瓶頸解除，產(chǎn)業(yè)鏈價格快速回落，進(jìn)一步刺激光伏裝機(jī)需求，光伏行業(yè)預(yù)計將延續(xù)高景氣。

長期來看，根據(jù)國際可再生能源機(jī)構(gòu)(IRENA)發(fā)布的《World Energy Transitions Outlook 2022》分析，2030年全球光伏裝機(jī)量將達(dá)到5200GW，2050年將達(dá)到14000GW，在此目標(biāo)下，將產(chǎn)生每年450GW的新增裝機(jī)需求。在光伏市場政策的引導(dǎo)和驅(qū)動下，集中式電站與分布式光伏電站皆會迎來快速增長。

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